Qual é o Quick Ratio?

O Quick Ratio, também conhecido como o teste de ácido ou índice de liquidez, mede a capacidade de uma empresa de pagar seus passivos de curto prazo por ter ativos que são prontamente conversíveis em caixa. Equivalentes de caixa Caixa e equivalentes de caixa são os mais líquidos de todos os ativos no balanço. Equivalentes de caixa incluem títulos do mercado monetário, aceites bancários. Estes ativos são, nomeadamente, numerário, títulos negociáveis, Títulos negociáveis ​​Títulos negociáveis ​​são instrumentos financeiros de curto prazo sem restrições emitidos quer para títulos de capital quer para títulos de dívida de uma sociedade cotada em bolsa. A companhia emissora cria esses instrumentos com o propósito expresso de captar recursos para financiar ainda mais as atividades e a expansão dos negócios.e contas a receber. Contas a receber. O contas a receber (AR) representa as vendas a prazo de um negócio, ainda não totalmente pagas pelos clientes, ativo circulante do balanço patrimonial. As empresas permitem que seus clientes paguem em um período de tempo prolongado e razoável, desde que os termos sejam acordados. . Esses ativos são conhecidos como ativos “rápidos”, pois podem ser rapidamente convertidos em dinheiro.

Métrica de liquidez de Quick Ratio

A fórmula de proporção rápida

Quick Ratio = [ Caixa e equivalentes + títulos negociáveis ​​+ contas a receber] / Passivo circulante

Ou alternativamente,

Quick Ratio = [Ativo Circulante - Estoque - Despesas Antecipadas] / Passivo Circulante

Exemplo

Por exemplo, vamos supor que uma empresa tenha:

  • Dinheiro: $ 10 milhões
  • Títulos negociáveis: $ 20 milhões
  • Contas a receber: $ 25 milhões
  • Contas a pagar: $ 10 milhões

Esta empresa tem um rácio de liquidez de 5,5, o que significa que pode pagar 5,5 vezes o seu passivo corrente utilizando os seus activos mais líquidos. Um índice acima de 1 indica que uma empresa possui caixa ou equivalentes de caixa suficiente para cobrir suas obrigações financeiras de curto prazo e sustentar suas operações.

exemplo de proporção rápida e modelo

A fórmula na célula C9 é a seguinte = (C4 + C5 + C6) / C7

Essa fórmula pega dinheiro, mais títulos, mais AR e, em seguida, divide esse total por AP (o único passivo neste exemplo).

O resultado é 5,5.

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O que está incluído e excluído?

De modo geral, o índice inclui todos os ativos circulantes, exceto:

  • Despesas pré-pagas - porque não podem ser usadas para pagar outras obrigações
  • Estoque - porque pode demorar muito para converter o estoque em dinheiro para cobrir passivos urgentes

Como você pode ver, o índice é claramente projetado para avaliar empresas onde a liquidez de curto prazo é um fator importante. Portanto, é comumente referido como Teste de Ácido.

O Quick Ratio na prática

O índice de liquidez imediata é o barômetro da capacidade e incapacidade de uma empresa de pagar suas obrigações atuais. Investidores, fornecedores e credores estão mais interessados ​​em saber se uma empresa tem caixa mais do que suficiente para pagar suas obrigações de curto prazo do que quando não tem. Ter um índice de liquidez bem definido é um sinal de competência e bom desempenho dos negócios que pode levar ao crescimento sustentável.

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Razão Rápida vs Razão Atual

O índice de liquidez imediata é diferente do índice atual. Os artigos de finanças da Finance Finance são elaborados como guias de autoaprendizagem para aprender conceitos financeiros importantes online em seu próprio ritmo. Navegue por centenas de artigos! como estoque e contas de despesas pré-pagas não são consideradas em índice rápido porque, em geral, os estoques demoram mais para se converter em dinheiro e os fundos de despesas pré-pagas não podem ser usados ​​para pagar passivos circulantes. a pagar dentro de um ano. Uma empresa mostra isso no balanço. Um passivo ocorre quando uma empresa passa por uma transação que gera uma expectativa de uma saída futura de caixa ou outros recursos econômicos. . Para algumas empresas, no entanto,os estoques são considerados um ativo rápido - depende inteiramente da natureza do negócio, mas tais casos são extremamente raros.

Recursos adicionais

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  • Índices de lucratividade Índices de lucratividade Os índices de lucratividade são métricas financeiras usadas por analistas e investidores para medir e avaliar a capacidade de uma empresa de gerar receita (lucro) em relação à receita, ativos do balanço patrimonial, custos operacionais e patrimônio líquido durante um período específico de tempo . Eles mostram como uma empresa utiliza seus ativos para gerar lucro
  • Índice PE futuro Índice P / E futuro O índice P / L futuro divide o preço atual da ação pelo lucro futuro estimado por ação. Exemplo de relação P / L, fórmula e modelo do Excel.
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