O Comitê de Negócios do Mercado de Capitais de Ações (ECM) avalia os méritos financeiros e comerciais de qualquer Nova Emissão de Ações para determinar se um banco se envolverá na Nova Emissão de Ações. A maioria dos bancos não se compromete com nenhuma nova emissão de ações sem obter a aprovação do Comitê de negociações de ECM.
Aprovação ECM
Ao determinar se um banco participará de uma Nova Emissão de Ações, o ECM Deals Committee considera os méritos financeiros e comerciais da transação, o risco de subscrição relacionado e o impacto da transação na franquia do banco. Para obter a aprovação do ECM Deals Committee para uma nova emissão de ações, a equipe de banco de investimentos Plano de carreira de banco de investimento Guia de carreira de banco de investimento - planeje seu plano de carreira de IB. Saiba mais sobre salários de banco de investimento, como ser contratado e o que fazer após uma carreira no IB. A divisão de banco de investimento (IBD) ajuda governos, empresas e instituições a levantar capital e concluir fusões e aquisições (M&A). irá preparar e enviar um Memorando do Comitê de Negócios de ECM aos membros do Comitê para sua consideração.
Reuniões do comitê de negociações de ECM
A reunião do ECM Deals Committee normalmente requer a participação do Diretor de Equity Capital Markets, um representante sênior de Equity Sales and Trading, Sales and Trading Carreira Profile A sales & trading division (S&T) de um banco de investimento ajuda fundos mútuos, fundos de hedge, pensão fundos, etc. facilitam as transações de ações (compra / venda). Uma carreira em vendas e negociação pode ser extremamente árdua em um ambiente de ritmo acelerado. A competição por cargos é intensa, a remuneração pode ser muito alta e um representante sênior do Investment Banking que é membro do grupo da indústria do emissor relevante. Além disso, se um representante da Pesquisa participar da reunião, um representante do Departamento Jurídico também deverá comparecer à reunião.
Para cada nova emissão de ações, a Equity Capital Markets cria e mantém um arquivo contendo:
- Uma cópia do Memorando do Comitê de Negócios
- Uma lista dos participantes que compareceram à reunião do Comitê
- A decisão do Comitê de participar da Nova Emissão de Ações e, caso a decisão seja de prosseguir com a Nova Emissão de Ações, descrição das condições impostas pelo Comitê
ECM Memo
Um Memorando de ECM do Mercado de Capitais de Ações é um documento criado internamente usado em um banco de investimento Banco de investimento Banco de investimento é a divisão de um banco ou instituição financeira que atende governos, corporações e instituições fornecendo subscrição (levantamento de capital) e fusões e aquisições (M&A ) serviços de consultoria. Os bancos de investimento atuam como intermediários para aprovar (ou rejeitar) uma transação potencial, como um IPO, oferta subsequente, etc. O ECM Memo é preparado pela divisão de banco de investimento IBD - Divisão de Banco de Investimento IBD é um acrônimo para Divisão de Banco de Investimento dentro do banco de investimento geral. O IBD tem a responsabilidade de trabalhar com empresas, instituições e governos para realizar o levantamento de capital (subscrição em ações, dívidas,e mercados híbridos), bem como para a execução de fusões e aquisições e enviadas para a equipe de ECM.
ECM Memo (Equity Capital Markets) Memorando do comitê de negociações de ECM. Um exemplo de um modelo de Memorando ECM de Mercados de Capital de Ações para aprovar uma transação de banco de investimento potencial
Saiba mais com o ECM Memo Template gratuito ECM Memo (Equity Capital Markets) Memorando do comitê de negócios ECM da Finance. Um exemplo de modelo de Memorando ECM de Mercado de Capitais de Ações para aprovar uma transação de banco de investimento potencial.
Recursos adicionais
Obrigado por ler o guia de Finanças para este procedimento de ECM. Para continuar aprendendo e progredindo em sua carreira, estes recursos financeiros adicionais serão úteis:
- O que é ECM Equity Capital Market (ECM) O mercado de capitais próprios é um subconjunto do mercado de capitais, onde instituições financeiras e empresas interagem para negociar instrumentos financeiros
- Divisão de Banco de Investimento IBD - Divisão de Banco de Investimento IBD é um acrônimo para a Divisão de Banco de Investimento dentro do banco de investimento geral. O IBD tem a responsabilidade de trabalhar com empresas, instituições e governos para realizar levantamento de capital (subscrição em ações, dívidas e mercados híbridos), bem como para executar fusões e aquisições
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