Os empréstimos vêm com diferentes recursos que podem alterar a garantia do empréstimo, os pagamentos do empréstimo e a taxa de juros do empréstimo. As principais características incluem empréstimos garantidos versus não garantidos. Empréstimo Um empréstimo é uma soma de dinheiro que um ou mais indivíduos ou empresas tomam emprestado de bancos ou outras instituições financeiras para gerenciar financeiramente eventos planejados ou não planejados. Ao fazê-lo, o devedor contrai uma dívida, que deve reembolsar com juros e dentro de um determinado período de tempo. , Empréstimos amortizantes versus não amortizantes Amortização Amortização refere-se ao ato de quitar uma dívida por meio de pequenos pagamentos programados e pré-determinados. Em quase todas as áreas onde a amortização a prazo é aplicável, esses pagamentos são feitos na forma de principal e juros. O termo também está intimamente relacionado ao conceito de depreciação. ,e empréstimos de taxa fixa versus taxa variável (flutuante) Taxa de juros flutuante Uma taxa de juros flutuante refere-se a uma taxa de juros variável que muda ao longo da duração da obrigação da dívida. É o oposto de uma taxa fixa. .
Empréstimos garantidos vs. não garantidos
Um recurso de empréstimo analisa a segurança do empréstimo. Em empréstimos garantidos, o mutuário dá seus próprios ativos (chamados de garantia Garantia Garantia é um ativo ou propriedade que um indivíduo ou entidade oferece a um credor como garantia de um empréstimo. É usado como uma forma de obter um empréstimo, agindo como uma proteção contra perda potencial para o credor, caso o devedor não cumpra seus pagamentos. Se o devedor deixar de pagar o empréstimo Inadimplência da dívida A inadimplência da dívida ocorre quando um devedor deixa de pagar seu empréstimo no prazo devido. O momento em que ocorre um default varia, dependendo dos termos acordados entre o credor e o devedor. Alguns empréstimos ficam inadimplentes após perder um pagamento, enquanto outros ficam inadimplentes somente após três ou mais pagamentos serem perdidos. , indicando que eles não podem pagar suas obrigações financeiras,o credor pode então usar a garantia como um pagamento para o mutuário, sendo incapaz de reembolsar o empréstimo. Empréstimos garantidos geralmente têm uma taxa de juros mais baixa, uma vez que são considerados mais seguros do que os empréstimos não garantidos, uma vez que a garantia pode compensar o risco de inadimplência. calcular a perda esperada de um investimento. .
Um empréstimo não garantido é concedido a um mutuário considerado digno de crédito. Capacidade de crédito A qualidade de crédito, simplesmente, é o quão "digno" ou merecedor alguém é de crédito. Se um credor estiver confiante de que o devedor honrará sua obrigação de dívida em tempo hábil, o mutuário é considerado digno de crédito. e não exige que o mutuário dê ativos como garantia. A taxa de juros oferecida é normalmente mais alta, pois o risco é geralmente mais alto para o credor (se o devedor entrar em default, não há ativos dados em garantia que possam reembolsar o credor).
Exemplo de empréstimo garantido
Um exemplo de empréstimo garantido seria uma hipoteca. Hipoteca Uma hipoteca é um empréstimo - fornecido por um credor hipotecário ou um banco - que permite a um indivíduo comprar uma casa. Embora seja possível fazer empréstimos para cobrir o custo total de uma casa, é mais comum conseguir um empréstimo de cerca de 80% do valor da casa. onde a casa do mutuário é usada como garantia e pode ser perdida se o mutuário não puder pagar a hipoteca.
Exemplo de empréstimo sem garantia
Um exemplo de empréstimo sem garantia seria uma linha de crédito em que o mutuário pode tomar dinheiro emprestado sem usar garantias.
Para obter mais informações sobre empréstimos garantidos e não garantidos, clique aqui. Empréstimo Um empréstimo é uma soma de dinheiro que um ou mais indivíduos ou empresas tomam emprestado de bancos ou outras instituições financeiras para administrar financeiramente eventos planejados ou não planejados. Ao fazê-lo, o devedor contrai uma dívida, que deve reembolsar com juros e dentro de um determinado período de tempo.
Amortização vs. Não Amortização
Outra característica do empréstimo considera a estrutura de pagamento do empréstimo.
Amortizando
Na amortização Amortização Amortização refere-se ao ato de quitar uma dívida por meio de pagamentos menores programados e pré-determinados. Em quase todas as áreas onde a amortização a prazo é aplicável, esses pagamentos são feitos na forma de principal e juros. O termo também está intimamente relacionado ao conceito de depreciação. empréstimos, os pagamentos do principal Pagamento do principal Um pagamento do principal é um pagamento referente ao valor original de um empréstimo devido. Em outras palavras, um pagamento de principal é um pagamento feito em um empréstimo que reduz o valor restante do empréstimo devido, em vez de se aplicar ao pagamento de juros cobrados no empréstimo. estão espalhados por vários períodos, o que significa que o valor do principal do empréstimo diminuirá com o tempo. Os pagamentos podem ser iguais a cada período, o que seria chamado de amortização igual, ou podem ter valores diferentes.O cronograma de pagamento é desenvolvido com a intenção de que o empréstimo seja liquidado em um determinado prazo.
Um empréstimo amortizante diminui a despesa de juros. Despesa de juros A despesa de juros surge de uma empresa que financia por meio de dívida ou arrendamento mercantil. Os juros são encontrados na demonstração do resultado, mas também podem ser calculados por meio do cronograma da dívida. O cronograma deve delinear todas as dívidas principais que uma empresa tem em seu balanço patrimonial e calcular os juros multiplicando o durante a vida do empréstimo, uma vez que o saldo principal está diminuindo, resultando no pagamento de juros sobre um montante de empréstimo menor.
Exemplo
Um exemplo de empréstimo com amortização pode ser uma hipoteca. O principal do empréstimo (o valor total que você tomou emprestado para comprar a propriedade) é lentamente pago a cada período junto com a despesa de juros (a despesa que você paga pelo empréstimo do dinheiro).
Não Amortizante
Os empréstimos não amortizáveis exigem pagamentos regulares, mas os pagamentos não incluem o saldo do principal. O principal é pago integralmente no final do período do empréstimo.
Um empréstimo sem amortização requer pagamentos mensais mais baixos, uma vez que o principal não está incluído nos pagamentos regulares. Isso resulta em um pagamento final muito maior, uma vez que o principal não foi pago.
Exemplo
Um exemplo de empréstimo sem amortização pode ser um cartão de crédito. Apenas o pagamento mínimo é exigido, o que significa que não há pagamento fixo para o valor emprestado ou os juros acumulados. O saldo do extrato do cartão de crédito pode ser pago integralmente, o que pode ser considerado o saldo principal.
Figura 1: Empréstimo com amortização igual. Fonte: Fundamentos de Crédito.
A Figura 1 mostra um empréstimo de amortização igual em que a despesa de juros e uma parte do principal são fatorados na coluna “Pagamento”. É evidente que os pagamentos estão diminuindo a cada período, pois há menos principal para pagar os juros.
Figura 2: Empréstimo para pagamentos iguais. Fonte: Fundamentos de Crédito.
A Figura 2 mostra uma estrutura de empréstimo diferente, onde a coluna 'Pagamento' permanece inalterada a cada período. Os pagamentos de juros diminuem com o tempo, enquanto os pagamentos do principal aumentam.
Para saber mais sobre amortização, clique aqui. Amortização Amortização refere-se ao ato de quitar uma dívida por meio de pagamentos menores programados e pré-determinados. Em quase todas as áreas onde a amortização a prazo é aplicável, esses pagamentos são feitos na forma de principal e juros. O termo também está intimamente relacionado ao conceito de depreciação.
Taxa fixa vs. taxa variável (flutuante)
O tipo de taxa de juros aplicada ao empréstimo também é considerado uma característica do empréstimo. Para empréstimos de taxa fixa, a taxa de juros permanece a mesma e não flutua ao longo da vida do empréstimo. Em contraste, um empréstimo de taxa variável, também chamado de empréstimo de taxa flutuante, segue uma taxa de referência que flutua ao longo do tempo.
Taxa fixa
Os empréstimos a taxas fixas protegem o mutuário do aumento das taxas de juros, uma vez que não ajustarão para cima se a taxa de referência aumentar. Além disso, os empréstimos a taxas fixas são piores para o tomador se a taxa de juros cair. Por exemplo, se a taxa for 5% e a taxa de referência cair, o mutuário deve continuar a pagar os 5% em vez da taxa inferior.
Figura 3: Taxa de juros fixa. Fonte: Fundamentos de Crédito.
Conforme apresentado na Figura 3, o empréstimo a taxa fixa mantém-se em 5% independentemente das alterações da taxa de referência.
Taxa variável (flutuante)
Um empréstimo de taxa variável protege o mutuário da queda das taxas de juros porque a taxa de empréstimo será ajustada para baixo com a taxa de referência. Em contrapartida, este tipo de empréstimo é pior para o mutuário se a taxa de juro aumentar, uma vez que os pagamentos do empréstimo vão aumentar de valor (devido ao aumento da taxa de referência, resultando no pagamento de uma taxa de juro mais elevada).
Figura 4: Taxa de juros variável (flutuante). Fonte: Fundamentos de Crédito.
A Figura 4 demonstra como as taxas variáveis podem flutuar. A taxa é comparada a uma taxa de referência. Taxa de juros flutuante Uma taxa de juros variável refere-se a uma taxa de juros variável que muda ao longo da duração da obrigação da dívida. É o oposto de uma taxa fixa. que é então ajustado.
Figura 5: Gráfico de taxas de juros variáveis (flutuantes). Fonte: Fundamentos de Crédito.
A Figura 5 mostra como uma taxa variável pode se mover, dependendo da taxa de referência. Um exemplo de uma taxa de referência poderia ser uma taxa de referência reconhecida, como a taxa básica de juros Prime Rate O termo "taxa básica de juros" (também conhecida como taxa de empréstimo principal ou taxa de juros básica) refere-se à taxa de juros que os grandes bancos comerciais cobram empréstimos e produtos mantidos por seus clientes com a mais alta classificação de crédito. .
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- Tipos de crédito Tipos de crédito Os três principais tipos de crédito são crédito rotativo, parcelamento e crédito aberto. O crédito permite que as pessoas comprem bens ou serviços usando dinheiro emprestado.
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