Um bloqueio de taxa de hipoteca flutuante para baixo refere-se a um bloqueio de taxa de hipoteca que dá ao mutuário a opção de reduzir a taxa de juros de sua hipoteca se as taxas de juros do mercado Taxa de juros Uma taxa de juros se refere ao valor cobrado por um credor a um mutuário de qualquer forma da dívida dada, geralmente expressa como uma porcentagem do principal. cair durante um período especificado. Ele fornece ao mutuário a segurança de que sua taxa de hipoteca não aumentará e de que ele também poderá tirar proveito de taxas de hipoteca mais baixas, caso surjam.
Um bloqueio de taxa de hipoteca flutuante para baixo geralmente coincide com a data de fechamento de um imóvel - o mutuário deve tirar vantagem disso antes ou na data de fechamento.
Estrutura flutuante do bloqueio da taxa de hipoteca
Tradicionalmente, um tomador de hipoteca toma uma hipoteca de taxa fixa ou uma hipoteca de taxa variável Hipoteca de Taxa Variável Uma hipoteca de taxa variável também é conhecida como hipoteca de taxa ajustável (ARM). Refere-se a um tipo de empréstimo hipotecário em que o pagamento de juros não é fixo, mas nenhum dos produtos oferece as vantagens de um bloqueio de taxa de hipoteca flutuante. As hipotecas de taxa fixa fixam uma taxa para todo o prazo de uma hipoteca, enquanto uma hipoteca de taxa variável permite que a taxa de hipoteca flutue com a taxa de empréstimo prime. Prime Rate O termo “prime rate” (também conhecido como a prime lending rate ou taxa de juro prime) refere-se à taxa de juro que os grandes bancos comerciais cobram sobre os empréstimos e produtos detidos pelos seus clientes com a classificação de crédito mais elevada. da instituição.
Um bloqueio da taxa de hipoteca flutuante permite que o mutuário tire vantagem das taxas de hipoteca em declínio, mas não o expõe a taxas de hipoteca mais altas se elas surgirem.
Aqui estão os mecanismos básicos por trás de um bloqueio de taxa de hipoteca flutuante para baixo:
1. O credor fornece uma base de quanto as taxas devem cair
Os credores geralmente oferecem um bloqueio de taxa de hipoteca flutuante para baixo se as taxas de hipoteca forem 0,25-0,5% melhores do que a taxa bloqueada. Por exemplo, se você receber uma taxa de juros de 4,25% e seu credor exigir uma diferença de 0,5% para um float para baixo, as taxas atuais precisarão cair para 3,75% para que um indivíduo aproveite a opção.
2. Taxa de renegociação integrada
Alguns credores cobrarão um valor percentual do empréstimo pela opção de flutuação para baixo. Por exemplo, um credor Credor Um credor é definido como uma empresa ou instituição financeira que concede crédito a empresas e indivíduos, com a expectativa de que o valor total possa cobrar de um indivíduo 1% sobre um empréstimo de $ 500.000 para exercer a opção de flutuação para baixo. Se o indivíduo optar por exercer a opção de flutuação para baixo, ele precisará pagar um adicional de $ 5.000 (1% de $ 500.000) à instituição de crédito.
3. Nenhuma mudança na data de expiração do bloqueio da hipoteca
O mutuário deve exercer ou anular a opção de flutuação para baixo antes de fechar. Muitos credores deixam explicitamente claro que não podem estender o período de bloqueio do float para baixo, mesmo que a data de fechamento seja prorrogada.
4. Você deve pedir ao credor uma flutuação para baixo
A opção de flutuação para baixo não é executada automaticamente. O mutuário deve solicitar o exercício da opção, seja pessoalmente, por telefone ou por e-mail.
5. Pode ser necessária a aprovação prévia do empréstimo condicional
Alguns credores exigem que o mutuário receba a aprovação de um empréstimo anterior para adquirir a opção de flutuação para baixo. Além disso, um credor geralmente se reserva o direito de revisar o crédito, a renda e os ativos do mutuário antes de atribuir a opção de flutuação para baixo.
Vantagens de um bloqueio da taxa de hipoteca flutuam para baixo
Algumas vantagens de um bloqueio de taxa de hipoteca para baixo incluem:
1. Vantagens de taxas decrescentes
Uma opção de flutuação para baixo oferece a oportunidade para o mutuário reduzir efetivamente seus custos de hipoteca se as taxas caírem.
2. Proteção contra taxas crescentes
Se as taxas de hipoteca aumentarem, um bloqueio da taxa de hipoteca flutuante fornecerá proteção contra perdas para o tomador.
Limitações de um bloqueio da taxa de hipoteca flutuam para baixo
Algumas limitações de um bloqueio de taxa de hipoteca flutuante para baixo incluem:
1. O pagamento é necessário, mesmo se não for usado
O mutuário ainda deverá pagar quaisquer taxas associadas à opção de flutuação para baixo, mesmo que acabe não por exercê-la.
2. De natureza especulativa
Muitas opções de flutuação para baixo estão incluídas nos termos de hipoteca por mutuários que acreditam que a taxa de hipoteca subjacente cairá. Se as taxas de hipoteca mostrarem um histórico consistente de queda, o mutuário pode inadvertidamente inserir uma opção de flutuação para baixo com a crença de que as taxas de hipoteca continuarão caindo.
Exemplo Prático
Um indivíduo deseja comprar uma casa. Eles já fizeram uma oferta pela casa dos seus sonhos. Para adquirir o imóvel, o indivíduo deve adquirir uma hipoteca antes da data de fechamento. Eles optam por integrar uma opção de flutuação para baixo de bloqueio de taxa de hipoteca em suas hipotecas para aproveitar a recente queda das taxas de hipoteca.
Abaixo estão os termos do contrato de hipoteca do mutuário:
- Taxa bloqueada de 4,5% por 30 anos.
- O mutuário deve pagar uma taxa fixa de $ 1.000 para exercer a opção de flutuação para baixo.
- A taxa de flutuação para baixo é fixada em 4,25%.
Se, antes do fechamento, a taxa da hipoteca cair para 4,25% ou menos, a pessoa física terá a opção de travar a nova taxa inferior. Pode não parecer uma grande diferença, mas se o valor do empréstimo for $ 5.000.000, então fará uma grande diferença:
- $ 5.000.000 a 4,5% significa que um indivíduo precisaria pagar $ 9.120.334 durante a vida do empréstimo.
- $ 5.000.000 a 4,25% significa que um indivíduo precisaria pagar $ 8.854.920 durante a vida do empréstimo.
Mais recursos
Finanças oferece o Certified Banking & Credit Analyst (CBCA) ™ Certificação CBCA ™ O credenciamento Certified Banking & Credit Analyst (CBCA) ™ é um padrão global para analistas de crédito que cobre finanças, contabilidade, análise de crédito, análise de fluxo de caixa, modelagem de covenant, empréstimo reembolsos e muito mais. programa de certificação para aqueles que procuram levar suas carreiras ao próximo nível. Para continuar aprendendo e desenvolvendo sua base de conhecimento, explore os recursos adicionais relevantes abaixo:
- Cronograma de Amortização Cronograma de Amortização Um cronograma de amortização é uma tabela que fornece os detalhes dos pagamentos periódicos de um empréstimo amortizante. O principal de um empréstimo amortizante é pago
- Estrutura de Empréstimo Estrutura de Empréstimo Estrutura de empréstimo são os termos de um empréstimo com relação aos vários aspectos que compõem um empréstimo, incluindo o vencimento ou prazo, reembolso e risco
- Reformulação da hipoteca Reformulação da hipoteca A reformulação da hipoteca (também conhecida como reformulação ou re-amortização do empréstimo) é uma estratégia pela qual os proprietários podem reduzir seus pagamentos mensais de hipotecas e economizar
- Empréstimos de taxa fixa Empréstimos de taxa fixa Um empréstimo de taxa fixa é um tipo de empréstimo em que a taxa de juros permanece inalterada durante todo o prazo do empréstimo ou parte do prazo do empréstimo. A maioria dos mutuários
