As classificações de arrendamento incluem arrendamentos operacionais e arrendamentos de capital. Um arrendamento é um tipo de transação realizada por uma empresa para ter o direito de usar um ativo. Em uma compra direta, uma empresa simplesmente compra o ativo de outra parte. Em um arrendamento, no entanto, a empresa pagará à outra parte uma quantia em dinheiro combinada pelo uso do ativo - semelhante ao pagamento do aluguel.
A empresa que adquire o direito de uso do ativo é conhecida como locatária. A parte que oferece o bem para arrendamento e recebe os pagamentos do arrendamento é conhecida como arrendador. Os arrendamentos geram uma despesa de juros Despesa de juros A despesa de juros surge de uma empresa que financia por meio de dívida ou arrendamento mercantil. Os juros são encontrados na demonstração do resultado, mas também podem ser calculados por meio do cronograma da dívida. O cronograma deve delinear todas as principais dívidas que uma empresa possui em seu balanço patrimonial e calcular os juros multiplicando-os em certas situações.
Existem duas categorias básicas de classificação de arrendamento: o arrendamento operacional e o arrendamento financeiro ou financeiro.
O que é um arrendamento operacional?
Em um arrendamento operacional, o arrendatário recebe o direito de usar o ativo, mas não registra o ativo ou o passivo de pagamento do arrendamento em seu balanço patrimonial. Assim, a locação operacional é considerada “financiamento fora do balanço”. Em vez disso, o locatário registrará os pagamentos do aluguel como despesa de aluguel em sua demonstração de resultados. Demonstração de resultados A demonstração de resultados é uma das principais demonstrações financeiras de uma empresa que mostra seus lucros e perdas durante um período de tempo. O lucro ou prejuízo é determinado tomando todas as receitas e subtraindo todas as despesas das atividades operacionais e não operacionais. Esta declaração é uma das três usadas em finanças corporativas (incluindo modelagem financeira) e contabilidade. , tanto no custo dos produtos vendidos quanto no SG&A. SG&A SG &A inclui todas as despesas de não produção incorridas por uma empresa em qualquer período. Isso inclui despesas como aluguel, publicidade, marketing, contabilidade, litígio, viagens, refeições, salários de gerenciamento, bônus e muito mais. Na ocasião, também pode incluir despesas de depreciação
O que é um arrendamento financeiro ou de capital?
Em um arrendamento mercantil, o arrendatário recebe o direito de usar o ativo e recebe substancialmente todos os benefícios e riscos de possuir esse ativo. Essa transferência de risco e benefícios ocorre quando certos critérios são atendidos. Um arrendamento é considerado um arrendamento financeiro se os seguintes critérios forem atendidos:
- A duração do arrendamento é de 75% ou mais da vida útil do ativo
- O valor presente líquido (NPV) Valor presente líquido (NPV) Valor presente líquido (NPV) é o valor de todos os fluxos de caixa futuros (positivos e negativos) ao longo de toda a vida de um investimento descontado ao presente. A análise de NPV é uma forma de avaliação intrínseca e é usada extensivamente em finanças e contabilidade para determinar o valor de um negócio, segurança de investimento, de pagamentos de arrendamento é 90% ou mais do valor justo do ativo
- Existe um termo direto ou cláusula no arrendamento declarando a transferência de propriedade - ou
- Há um prazo no arrendamento que permite ao arrendatário, no final do arrendamento, comprar o ativo a um preço com desconto (também conhecido como opção de compra vantajosa ou BPO).
Ao contrário do arrendamento operacional, um arrendatário com arrendamento financeiro registra o ativo e o passivo de arrendamento correspondente em seu balanço patrimonial. Balanço O balanço é uma das três demonstrações financeiras fundamentais. Essas declarações são fundamentais para a modelagem financeira e para a contabilidade. O balanço patrimonial exibe os ativos totais da empresa e como esses ativos são financiados, por meio de dívida ou patrimônio. Ativos = Passivos + Patrimônio. O ativo será classificado como planta, imobilizado e equipamento. O passivo de arrendamento é classificado como uma forma de dívida.
O locatário do capital também depreciará o ativo ao longo do tempo. Se o locatário e o locador concordaram com um valor residual garantido, o locatário depreciará o ativo ao longo do tempo até esse valor residual.
Qualquer financiamento que não seja em dinheiro para este arrendamento é divulgado nas notas de rodapé das demonstrações financeiras da empresa Três Demonstrações Financeiras As três demonstrações financeiras são a demonstração de resultados, o balanço e a demonstração dos fluxos de caixa. Essas três afirmações centrais são intrincadamente.
Significado das classificações de arrendamento
Devido à natureza de cada classificação de arrendamento, pode haver um impacto no lucro e na capacidade de endividamento. Como os arrendamentos operacionais estão “fora do balanço”, a estrutura de capital da empresa não se altera devido a um arrendamento operacional. Em contraste, um arrendamento mercantil pode tornar a empresa mais endividada, impactando assim sua capacidade de endividamento. Cronograma de dívidas Um cronograma de dívidas apresenta todas as dívidas de uma empresa em um cronograma com base em seu vencimento e taxa de juros. Na modelagem financeira, os fluxos de despesas de juros
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Mais recursos
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