A exposição de mercado refere-se ao montante absoluto de fundos ou à porcentagem de uma carteira que é investida em um determinado título, ou um pacote de títulos que fazem parte da mesma indústria ou setor de mercado. Geralmente é expresso na forma de uma porcentagem do total de títulos detidos por uma carteira. É uma representação da quantidade de dinheiro que um investidor pode perder devido aos riscos associados a um determinado investimento.
Quanto maior a exposição do mercado, maior o risco associado ao título, indústria, setor ou área de investimento específicos. A exposição ao risco determina como os ativos são divididos em uma carteira de investimentos específica. A separação das classes de investimento permite aos investidores mitigar o risco.
Resumo
- A exposição de mercado refere-se ao montante absoluto de fundos ou à porcentagem de uma carteira que é investida em um determinado título, ou um pacote de títulos que fazem parte da mesma indústria ou setor de mercado.
- É expresso em termos de uma percentagem do total das participações na carteira de um investidor.
- A exposição ao mercado é diferente da exposição financeira e da exposição cambial.
Outros tipos de exposições a riscos nos mercados
A exposição ao mercado é diferente da exposição financeira, que avalia a quantidade de dinheiro que pode ser perdida devido aos riscos associados a um determinado título. No mercado de câmbio estrangeiro, a moeda de marco refere-se à exposição às flutuações da moeda.
Por exemplo, moedas como o dólar e o euro flutuam muito. Assim, se um investidor baseado na Grécia fizer um investimento na bolsa de valores dos Estados Unidos New York Stock Exchange (NYSE), a New York Stock Exchange (NYSE) é a maior bolsa de valores do mundo, hospedando 82% do S&P 500, conforme bem como 70 das maiores corporações do mundo. É uma empresa de capital aberto que fornece uma plataforma de compra e venda e o dólar se enfraquece em oposição ao euro, eles podem perder dinheiro.
Exposição de mercado de acordo com o tipo de investimento
Uma carteira é uma mistura de vários títulos. Considere uma situação em que uma carteira consiste em 60% de títulos Títulos Títulos são títulos de renda fixa emitidos por empresas e governos para levantar capital. O emissor do título toma emprestado capital do detentor do título e faz pagamentos fixos a eles a uma taxa de juros fixa (ou variável) por um período especificado. , 25% ações e 15% derivativos, como opções. Assim, a exposição do mercado à bolsa é de 40%, visto que tanto as ações como os derivados estão sujeitos a riscos de bolsa. No entanto, como a exposição ao risco dos títulos do governo é de 60%, esse investidor em particular pode perder mais com os títulos do que com as ações.
Exposição de mercado de acordo com a região
Quando um investidor examina sua participação por região, inclui a separação dos investimentos domésticos daqueles feitos em mercados estrangeiros. Eles podem dividir ainda mais seus investimentos em mercados estrangeiros de acordo com a região.
Por exemplo, uma carteira pode incluir 30% de investimentos nacionais e 70% de estrangeiros, 50% dos quais podem ser feitos em mercados asiáticos e a outra metade em mercados europeus. Assim, a exposição geral à zona do euro Zona do euro Todos os países da União Europeia que adotaram o euro como moeda nacional formam uma região geográfica e econômica conhecida como Zona do Euro. A zona do euro constitui uma das maiores regiões econômicas do mundo. Dezenove dos 28 países da Europa utilizam o euro como 35% da carteira.
Exposição de mercado de acordo com a indústria
Durante um determinado conjunto de condições de mercado, diferentes setores podem atuar e reagir de maneira diferente. Considere uma situação em que 60% dos investimentos são compostos por ações de empresas que produzem bens de consumo duráveis, enquanto o restante é da indústria de bens de luxo. Os bens de consumo de movimento rápido (FMCG) Bens de consumo de movimento rápido (FMCG) Bens de consumo de movimento rápido (FMCG), também chamados de bens de consumo embalados (CPG), referem-se a produtos altamente procurados, vendidos rapidamente e acessíveis A indústria exerce mais influência nos retornos do portfólio do que a indústria de bens de luxo.
Gerenciamento de riscos
É importante considerar a exposição geral ao risco de uma determinada carteira ao determinar a alocação de ativos. É porque o foco na exposição ao risco pode aumentar muito os retornos ou minimizar as perdas.
A exposição ao mercado deve ser classificada de acordo com os objetivos de investimento de longo prazo do titular da carteira. Por exemplo, uma pessoa avessa ao risco pode querer minimizar o risco e criar uma carteira diversificada com títulos e ações corporativas. Será menos arriscado do que uma carteira que consiste inteiramente em títulos do mercado de ações. No entanto, este último pode proporcionar um retorno maior ao investidor.
Especialistas do setor geralmente recomendam que as carteiras incluam uma ampla gama de ativos para evitar a superexposição a um setor ou classe de ativos. Por exemplo, ter ações de uma empresa do setor de hospitalidade não apenas expõe o investidor às flutuações do mercado de ações. Eles também estão expostos às condições prevalecentes na indústria,
Assim, se o investidor quiser evitar a alta exposição do mercado à indústria do petróleo por causa de uma guerra no Oriente Médio, ele venderá as participações.
Recursos adicionais
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- Alocação de ativos Alocação de ativos A alocação de ativos se refere a uma estratégia em que os indivíduos dividem sua carteira de investimentos entre diferentes categorias diferentes para minimizar o investimento
- Índice de rotação da carteira Índice de rotação da carteira O índice de rotação da carteira é a taxa pela qual os ativos de um fundo são comprados e vendidos pelos gestores da carteira. Em outras palavras, o giro do portfólio
- Diversificação Diversificação Diversificação é uma técnica de alocar recursos de portfólio ou capital para uma variedade de investimentos. O objetivo da diversificação é mitigar perdas
- Carteira de investimentos Carteira de investimentos Uma carteira de investimentos é um conjunto de ativos financeiros pertencentes a um investidor que pode incluir títulos, ações, moedas, dinheiro e seus equivalentes e commodities. Além disso, refere-se a um grupo de investimentos que um investidor usa para obter lucro enquanto garante que o capital ou os ativos sejam preservados.
