A ideia de gerenciamento de riscos em bancos de investimento pode parecer bastante simples, mas, para cobrir o tópico completamente, vamos começar com uma breve visão geral do que isso acarreta no sentido geral. A gestão de risco envolve a proteção de ativos financeiros contra perdas. Para fazer isso, comportamentos ou estratégias de risco devem ser identificados e evitados.
Em certos casos, comportamentos de risco são necessários, especialmente quando se trata do mundo financeiro. Para tanto, estratégias ou táticas que minimizem o impacto de comportamentos de risco devem ser empregadas.
Gestão de Risco e Banco de Investimento
Em termos de controle interno, a gestão de risco está no centro da indústria de banco de investimento. Existem dois fatores principais que os bancos devem levar em consideração quando se trata de gestão de risco:
- A possibilidade e / ou probabilidade de algo negativo ocorrer com base em um investimento ou estratégia de investimento. Investindo: um guia para iniciantes O guia de finanças para iniciantes vai lhe ensinar os princípios básicos de investimento e como começar. Aprenda sobre as diferentes estratégias e técnicas de negociação e sobre os diferentes mercados financeiros nos quais você pode investir.
- Quanto uma ocorrência negativa pode ou custará ao banco
Uma estratégia ou programa de gerenciamento de risco adequado é fundamental para todo banco de investimento. Deve ser um fator importante na forma como o banco funciona diariamente. O banco deseja evitar qualquer perda importante para si mesmo ou se proteger contra perdas substanciais. Também visa evitar que os clientes percam dinheiro.
No caso de uma perda ser repassada a um cliente, uma estratégia de gerenciamento de risco adequada ajuda a conter o golpe financeiro para o cliente. A última coisa que um banco de investimento deseja é colocar o cliente em uma situação de responsabilidade financeira se ele não puder pagar. É ruim para o cliente e, por sua vez, acaba sendo ruim para o banco em termos de recuperação de pagamento.
Riscos que devem ser gerenciados
Porque um banco de investimento investe em uma variedade de títulos. Títulos públicos. Títulos públicos, ou títulos negociáveis, são investimentos que são abertos ou facilmente negociados em um mercado. Os títulos são baseados em ações ou dívidas. em todos os níveis do mercado, há também uma variedade de tipos de riscos. A seguir estão apenas alguns:
1. Risco de mercado
O risco de mercado, também conhecido como risco macro, é inevitável e, portanto, da maior preocupação para os bancos de investimento. O risco de mercado pode ser definido como o risco de perda devido a variáveis de mercado. As variáveis incluem taxas de câmbio, inflação e risco de taxas de juros. Risco de taxas de juros O risco de taxas de juros é a probabilidade de uma queda no valor de um ativo resultante de flutuações inesperadas nas taxas de juros. O risco de taxa de juros está mais associado a ativos de renda fixa (por exemplo, títulos) do que a investimentos de capital. .
2. Fatores de risco externos
Fatores de risco externos, como riscos de crédito, ocorrem principalmente quando um banco de investimento cumpre o papel de intermediário de balcão (OTC) OTC (OTC) OTC (OTC) é a negociação de títulos entre dois contrapartes executadas fora de bolsas formais e sem a supervisão de um regulador de bolsa. A negociação OTC é feita em mercados de balcão (local descentralizado e sem localização física), por meio de redes de distribuidores. comércios. O lado negativo desse risco entra em jogo se a contraparte na transação deixar de fazer o seu pagamento. Também pode ocorrer se o cliente - após ter sido financiado por um banco - deixar de pagar os juros ou reembolsar o valor principal. Para gerenciar o risco, os bancos devem tornar o processo de seleção de empréstimos bastante rigoroso;apenas os candidatos mais qualificados devem receber financiamento.
Principais vantagens
A gestão de riscos é de importância crítica em finanças. No mundo dos bancos de investimento, estratégias eficazes de gerenciamento de risco são cruciais para os resultados financeiros de um banco. Mais do que isso, no entanto, se um banco de investimento deixar de administrar adequadamente seu risco, ele corre o risco não apenas de perder financeiramente, mas potencialmente de sair da operação.
Mais recursos
Finance é o provedor oficial do Financial Modeling & Valuation Analyst (FMVA) ™ Certificação FMVA® Junte-se a mais de 350.600 alunos que trabalham para empresas como Amazon, JP Morgan e programa de certificação Ferrari, projetado para ajudar qualquer pessoa a se tornar um analista financeiro de classe mundial . Por meio de cursos, treinamentos e exercícios de modelagem financeira, qualquer pessoa no mundo pode se tornar um grande analista.
Para continuar aprendendo e progredindo em sua carreira, os recursos financeiros adicionais abaixo serão úteis:
- Intermediário financeiro Intermediário financeiro Um intermediário financeiro refere-se a uma instituição que atua como intermediário entre duas partes para facilitar uma transação financeira. As instituições comumente chamadas de intermediários financeiros incluem bancos comerciais, bancos de investimento, fundos mútuos e fundos de pensão.
- Aversão à perda Aversão à perda A aversão à perda é uma tendência nas finanças comportamentais em que os investidores têm tanto medo das perdas que se concentram mais em tentar evitar uma perda do que em obter ganhos. Quanto mais alguém experimenta perdas, mais provável é que se tornem propensos à aversão à perda.
- Value at Risk (VAR) Value at Risk (VaR) Value at Risk (VaR) estima o risco de um investimento. O VaR mede a perda potencial que pode acontecer em uma carteira de investimentos durante um período de tempo.
- Volatilidade Volatilidade A volatilidade é uma medida da taxa de flutuações no preço de um título ao longo do tempo. Indica o nível de risco associado às mudanças de preço de um título. Os investidores e traders calculam a volatilidade de um título para avaliar as variações anteriores nos preços
