O que é uma taxa de espera?

Taxa de reserva é um termo usado no setor bancário Banco de investimento Banco de investimento é a divisão de um banco ou instituição financeira que atende governos, corporações e instituições fornecendo serviços de consultoria de subscrição (levantamento de capital) e fusões e aquisições (M&A). Os bancos de investimento atuam como intermediários para se referir ao valor que um mutuário paga a um credor para compensar o compromisso do credor de emprestar fundos. O mutuário compensa o credor pela garantia de um empréstimo em uma data específica no futuro. Em troca, o credor fornece a garantia de que fornecerá o valor do empréstimo acordado em uma data específica no futuro a uma taxa de juros acordada Taxa de juros Uma taxa de juros se refere ao valor cobrado por um credor a um tomador de qualquer forma de dívida dado,geralmente expressa como uma porcentagem do principal. , mesmo que haja mudanças nos mercados financeiros nesse ínterim.

Taxa de espera

Em contratos de empréstimo, a taxa standby está associada principalmente a linhas de crédito não utilizadas que podem ser utilizadas por tomadores de empréstimo no futuro. O mutuário tira vantagem da linha de crédito do credor no caso de não haver condições de crédito preferenciais que possam ser acessadas pelos credores. Se o mutuário não fechar o empréstimo dentro do período acordado ou violar as condições do empréstimo, a taxa de standby será executada em favor do credor.

Taxa de reserva vs. taxa de juros em contratos de empréstimo

Cálculo

Os termos “taxa de reserva” e “taxa de juros” são freqüentemente confundidos devido às suas semelhanças e ao seu uso no serviço de crédito. A principal diferença entre esses dois termos está em como eles são calculados. Enquanto uma taxa de reserva é calculada sobre o valor do crédito não utilizado que um mutuário tem com o credor, a taxa de juros é calculada sobre o valor do crédito que foi desembolsado para o mutuário. A taxa de juros do empréstimo pode ser calculada como um reembolso periódico fixo ou como uma porcentagem do empréstimo com base no saldo redutor.

Cronograma de reembolso

Outra diferença entre os dois termos é o cronograma de pagamento Cronograma de dívidas Um cronograma de dívidas apresenta todas as dívidas que uma empresa possui em um cronograma com base em seu vencimento e taxa de juros. Na modelagem financeira, os fluxos de despesas de juros. A taxa de reserva é paga ao credor como uma taxa única quando o credor promete fornecer crédito ao devedor. A taxa é paga independentemente de o mutuário tomar o empréstimo ou não, desde que o credor tenha garantido o empréstimo dentro de um prazo especificado.

Por outro lado, são cobrados juros sobre o valor do empréstimo concedido e desembolsado ao tomador. As amortizações de juros são feitas periodicamente de acordo com as taxas de juros e prazos acordados, tais como amortizações mensais ou trimestrais.

Exemplo: Taxa de espera em acordos de empréstimo

O Banco ABC exige que todos os mutuários paguem uma taxa de reserva de 0,25% sobre o valor do crédito emprestado. Suponha que a empresa XYZ, que lida com processamento de vinho, queira garantir um empréstimo de US $ 1 milhão para facilitar a aquisição da empresa EFG, que lida com a fabricação de copos de vinho.

O Banco ABC enviará uma carta de compromisso para a Empresa XYZ detalhando os termos do empréstimo, a taxa de reserva e outras taxas relacionadas ao empréstimo. Se o mutuário concordar com os termos do empréstimo, ele assinará e retornará a carta de compromisso, junto com uma taxa de reserva de $ 2.500.

Exemplo: Taxa de espera em hipoteca

No setor imobiliário Bens imóveis Os bens imóveis são os bens imóveis que consistem em terrenos e benfeitorias, que incluem edifícios, instalações, estradas, estruturas e sistemas de utilidades. Os direitos de propriedade dão um título de propriedade sobre a terra, benfeitorias e recursos naturais, como minerais, plantas, animais, água, etc., os credores hipotecários costumam avaliar a capacidade de seus clientes de reembolsar a hipoteca antes de decidir se adiantam o crédito. Além dos juros cobrados na hipoteca, o credor pode exigir que o credor pague uma taxa de reserva ou de compromisso em troca da concordância do credor em manter a linha de crédito aberta no futuro. A taxa pode, entretanto, ser vista de forma diferente por diferentes credores. Alguns credores podem considerar a taxa de compromisso como uma taxa geral para processamento de empréstimos,enquanto outros podem ver isso como uma cobrança pelo processo de subscrição.

Outro cenário em que a taxa de standby se aplica no mercado imobiliário é quando o mutuário acredita que as taxas de juros provavelmente aumentarão no futuro, quando ele precisar fazer uma hipoteca. Hipoteca Uma hipoteca é um empréstimo - fornecido por um credor hipotecário ou um banco - que permite uma indivíduo para comprar uma casa. Embora seja possível fazer empréstimos para cobrir o custo total de uma casa, é mais comum conseguir um empréstimo de cerca de 80% do valor da casa. . O mutuário pode chegar a um acordo com o credor para travar a taxa de juros atual pagando uma taxa de compromisso. O acordo garante que quando o mutuário obtiver a hipoteca em uma data futura, a hipoteca será cobrada à taxa de juros vigente no momento do pagamento da taxa de standby.

A taxa é combinada com outros custos de fechamento que são pagos pelos mutuários na data de fechamento. No entanto, se as taxas de juros caírem ainda mais nessa data futura, o mutuário ainda será cobrado à taxa de juros acordada. Isso significa que o mutuário pode ser forçado a encontrar melhores condições de hipoteca com outros credores e perder a taxa de standby.

Compromisso de Standby Underwriting

Ao emitir ações para o público, a empresa que os está emitindo e o underwriter comissionado para supervisionar a oferta de ações firmam um acordo formal denominado compromisso de standby. No contrato, o subscritor concorda em subscrever uma emissão secundária. Oferta secundária Em finanças, uma oferta secundária é quando um grande número de ações de uma empresa pública é vendida de um investidor para outro no mercado secundário. Nesse caso, a companhia aberta não recebe nenhum dinheiro nem emite novas ações. de ações ao público em certas condições acordadas. O subscritor recebe então uma comissão de compromisso pelos seus serviços de subscrição, independentemente do número de ações vendidas.

A taxa de compromisso pode ser acordada de forma que uma taxa inicial seja paga no início, seguida de pagamentos semanais durante o período de oferta. A taxa representa o pagamento mínimo que um subscritor recebe para realizar a oferta.

Às vezes, a subscrição standby Underwriting No banco de investimento, a subscrição é o processo em que um banco levanta capital para um cliente (corporação, instituição ou governo) de investidores na forma de ações ou títulos de dívida. Este artigo tem como objetivo fornecer aos leitores uma melhor compreensão do acordo de levantamento de capital ou processo de subscrição que pode prever o pagamento de taxas adicionais acima da taxa de compromisso. Por exemplo, se o subscritor garante a compra das ações não vendidas, o emissor pode concordar em pagar uma taxa adicional para compensar as ações do subscritor. A taxa adicional é conhecida como taxa de standby. O emissor requer certeza de fundos, e a comissão standby ajuda a garantir que o emissor obtenha todo o capital que planejou coletar com a emissão.

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  • Carta de Compromisso Carta de Compromisso Uma carta de compromisso é um acordo formal vinculativo entre um credor e um mutuário. Ele descreve os termos e condições do empréstimo e a natureza do empréstimo potencial. Ele serve como o acordo que inicia um processo oficial de obtenção de empréstimos.
  • Taxa de retenção Taxa de retenção Uma taxa de retenção é um custo inicial pago por um indivíduo pelos serviços de um conselheiro, consultor, advogado, freelancer ou outro profissional.
  • Taxa de sucesso Taxa de sucesso Em finanças, uma taxa de sucesso é uma comissão paga a um consultor (normalmente um banco de investimento) pela conclusão bem-sucedida de uma transação. A taxa depende de ajudar com sucesso o cliente a atingir seu objetivo e, portanto, alinha os interesses do cliente e do consultor. Normalmente, uma porcentagem do valor do negócio
  • Crédito comercial Crédito comercial Um crédito comercial é um acordo ou entendimento entre agentes envolvidos em negócios entre si que permite a troca de bens e serviços

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